No ano passado, especialistas financeiros alertaram sobre uma quebra do mercado de ações causada pelo estouro da bolha da inteligência artificial (IA).
Até agora, os mercados desafiaram-nos e continuaram a sua marcha ascendente – FTSE 100 Subiu 9% este ano, enquanto o índice S&P 500 nos EUA subiu 12%
Mas, a dada altura, os comentadores, gestores de fundos e economistas que acreditam que está a chegar uma correcção significativa do mercado terão razão.
Levará a um declínio acentuado nos preços das acções das principais empresas tecnológicas dos EUA (o preço das acções da Nvidia subiu espantosos 940 por cento nos últimos cinco anos), mas nenhuma acção ou mercado escapará a isso. Todos eles serão derrubados.
Como muitos de vocês se lembrarão do estouro da bolha pontocom no início dos anos 2000, as bolhas do mercado de ações sempre estouram.
A parte difícil é prever quando (poucos investidores acertam o timing do mercado) e o que fazer.
Por exemplo, morder o lábio e permanecer investido; Venda e transfira seu dinheiro para dinheiro; Ou dedique algum tempo a certificar-se de que a sua carteira é suficientemente diversificada para mitigar o impacto de quaisquer correções significativas do mercado nos seus objetivos de investimento a longo prazo.
Todas as três técnicas têm vantagens e desvantagens, e as opiniões estão divididas. Por exemplo, um antigo gestor de fundos de cobertura disse ao meu colega da cidade natal, Alex Brummer, há alguns dias, que o único lugar seguro para os investidores neste momento são os títulos do governo. Ele acredita que uma quebra do mercado de ações é iminente. Seu conselho implícito para vender.
No ano passado, especialistas financeiros alertaram sobre uma quebra do mercado de ações causada pelo estouro da bolha da inteligência artificial (IA).
As bolhas do mercado de ações sempre estouram. A parte difícil é prever quando (poucos investidores acertam o timing do mercado) e o que fazer, por Jeff Prestridge
É uma visão que deve considerar seriamente – e as obrigações governamentais parecem atraentes à medida que os rendimentos continuam a subir, não apenas no Reino Unido, mas em todo o mundo.
Mas se você reservar um tempo para ler o artigo de hoje sobre fundos mútuos para a próxima década (ver páginas 50-51), perceberá que estou em um campo diferente.
Se o seu horizonte de investimento for longo e não de curto prazo, e você se sentir 100% confortável ao ver seu investimento se desvalorizar, você deve investir. É uma visão que tenho desde que me tornei jornalista financeiro, há 40 anos. Estou preso em um molde? Talvez, mas tem sido uma boa estratégia.
Ainda assim, isso não significa que você deva ficar parado. Longe disso. Agora é a hora de garantir que seu portfólio seja adequado à finalidade e tenha resiliência integrada. Dê uma chance e, se necessário, mude.
Para começar, é essencial que a sua carteira seja diversificada, não apenas no mercado de ações e fundos mútuos, mas também com exposição a outros ativos financeiros como metais preciosos (ouro e prata) e títulos do governo.
O aumento do preço de muitas ações tecnológicas dos EUA nos últimos anos inclinou as carteiras de muitos investidores para o mercado de ações dos EUA. Agora é um bom momento para corrigi-lo.
Portanto, se você possui ações das “sete grandes” (Alphabet, Amazon, Apple, Meta, Microsoft, Nvidia e Tesla), considere desfazê-las, especialmente se estiver com grandes ganhos no papel.
em um Jesus ou pensão pessoal autoinvestida, você pode fazer isso sem se preocupar com o lado negativo Ganhos de capital Imposto (CGT). Se os mantiver fora deste invólucro fiscal, lembre-se de que só tem um subsídio de CGT de taxa zero de £ 3.000 para este ano fiscal, após o qual 18 (para contribuintes de taxa básica) ou 24 por cento (taxa mais elevada e adicional) serão aplicados a quaisquer lucros excedentes.
Alguns dos seus fundos de investimento também podem normalmente ter uma grande parte dos ativos nos ‘Magnificent Seven’ ou em ações de tecnologia dos EUA. Confira o último boletim informativo mensal para saber quanto e se você não se sentir confortável com o nível de exposição, obtenha algum lucro.
Os fundos mútuos baseados em renda são um bom diversificador. Ouro e prata devem estar em seu portfólio.
Segundo Ian Williams, que gere o fundo Charteris Gold and Precious Metals (CG&PM), os preços do ouro e da prata deverão avançar, alimentados pela incerteza geopolítica e pela electrificação (a prata é amplamente utilizada em painéis solares e carros eléctricos), respectivamente.
A forma mais pura de obter exposição ao aumento dos preços dos metais preciosos é através de um fundo cujo desempenho acompanhe o preço do ouro ou da prata: gerido por empresas como a iShares e a Invesco.
Para títulos, as plataformas de investimento têm muitas informações sobre os melhores fundos – e as gilts mais populares do Reino Unido.
Estarei revisando meu portfólio Isa neste fim de semana. Recomendo que você faça o mesmo.
